چگونه از ریزش بازار ارزدیجیتال سود بگیریم؟ روش های درآمدزایی از بازار نزولی

در مواجهه با ریزش بازار ارزدیجیتال، استفاده از روش های درآمدزایی از بازار نزولی می‌تواند به سرمایه‌گذاران کمک کند تا سود ببرند. این روش‌ها شامل فروش استقراضی (Short Selling)، خرید در نقاط پایین‌تر (Buying the Dip)، استفاده از قراردادهای آپشن (Options Contracts)، سرمایه‌گذاری در ارزهای پایدار (Stablecoins)، و مشارکت در سیستم‌های وام‌دهی (Lending Platforms) هستند. هر یک از این روش‌ها دارای مزایا و معایب خاص خود هستند که باید با دقت بررسی شوند تا ریسک‌ها به حداقل برسند و سود به حداکثر برسد.

بازار خرسی چیست؟ آشنایی با ساختار بازرهای خرسی

بازار خرسی در حقیقت زمانی است که قیمت تمام ارزهای دیجیتال دچار ریزش و سقوط در حجم و اندازه‌های بالا شده است و با خرید و هولد نمی‌توان سود کرد. به طور کلی این بازه‌های زمانی در پی رشد‌های نجومی و شدید رخ می‌دهند و برای اصلاح و ادامه روند بازار در سال‌های آتی لازم محسوب می‌شوند. هر چند که اکثر معامله‌گران در بازارهای نزولی دلسرد می‌شوند و میلیاردها دلار پول از مارکت خارج می‌شود.
قیمت دارایی‌ها به خودی خود نمایانگر انتظاراتی هستند که از عملکرد آینده آنها می‌رود. هرچه این انتظارات و پیش‌بینی‌ها منفی‌تر شده و امیدها کم‌رنگ‌تر شود، قیمت دارایی مورد نظر می‌تواند کاهش بیش‌تری پیدا کند. در چنین مواقعی، رفتار هیجانی، ترس و عجله برای محافظت از ضررهای احتمالی به طور چشمگیری افزایش پیدا می‌کند. همین امر منجر به طولانی‌تر شدن افت قیمت و رکود می‌شود.
یکی از تعاریفی که به طور عمومی برای بازار ریزشی مورد پذیرش قرار گرفته این است: اگر یک دارایی به طور میانگین حداقل ۲۰ درصد از ارزش خود را نسبت به اوج بالاترین قیمت از دست دهد، بازار ریزشی یا خرسی شده است. با این حال، ۲۰ درصد یک عدد دلخواه است و منطق محکمی پشت آن قرار ندارد.

تعریف دقیق‌تر از بازار ریزشی این است: زمانی که سرمایه‌گذاران ریسک‌گریزتر رفتار می‌کنند و ماجراجویی پر‌ریسک را کنار می‌گذارند، بازار خرسی بوجود می‌آید. با توجه به این تعریف، می‌توان انتظار داشت که بازار خرسی ماه‌ها یا حتی سال‌ها ادامه داشته باشد. این رفتار سرمایه‌گذاران نشان‌ دهنده عدم اطمینان و اعتماد به بازار و ترس از کاهش بیش‌تر قیمت‌ها است.

به چه وضعیتی بازار ریزشی می‌گویند؟

بازار خرسی یا ریزشی به زمانی گفته می‌شود که یک بازار به شکل طولانی مدت افت قیمت را تجربه کند. در این شرایط، دارایی‌ها حداقل ۲۰ درصد یا بیش‌تر از اوج‌ قیمتی خود فاصله می‌گیرند و جو بدبینی و احساسات منفی گسترده‌ای در میان سرمایه‌گذاران بوجود می‌آید.
به طور کلی، منظور از بازار نزولی زمانی است که کاهش در کل بازار یا شاخص معینی مشاهده شود. برای نمونه، اگر شاخص S&P 500 در بازار سهام یا کل بازار رمزارزها با ویژگی‌هایی که بیان شد دچار ریزش شوند، آن را بازار ریزشی در نظر می‌گیریم. البته، بازار ریزشی ممکن است در یک ارز دیجیتال یا یک اوراق بهادار به طور خاص نیز بوجود بیاید و دیگر دارایی‌های آن طبقه دچار آن نشوند.
بد نیست بدانید که با استناد به تاریخ می‌توان اینطور استنباط کرد که عموماً بازارهای نزولی ممکن است با رکودهای اقتصادی همراه شوند. این وضعیت نشان ‌دهنده ارتباط تنگاتنگ بین شرایط اقتصادی کلان و رفتار بازارهای مالی است.

چه فاکتورهایی باعث ایجاد بازار خرسی ارز دیجیتال می‌شود؟

بازار خرسی ارز دیجیتال معمولاً تحت‌تأثیر چندین فاکتور کلیدی قرار می‌گیرد که می‌توانند منجر به کاهش طولانی‌مدت قیمت‌ها و احساسات منفی در میان سرمایه‌گذاران شوند. این فاکتورها عبارت‌اند از:

• شرایط اقتصادی کلان: وضعیت کلی اقتصاد جهانی می‌تواند تأثیر زیادی بر بازار ارز دیجیتال داشته باشد. رکودهای اقتصادی، افزایش نرخ بهره، و افزایش تورم می‌توانند باعث خروج سرمایه از بازارهای پرریسک مانند ارزهای دیجیتال شوند.
• تنظیمات و قوانین دولتی: تغییرات در قوانین و مقررات دولتی، به ویژه مواردی که مربوط به مالیات و استفاده از ارزهای دیجیتال می‌شوند، می‌توانند تأثیر منفی بر بازار داشته باشند. مثلاً، ممنوعیت معاملات ارز دیجیتال یا اعمال محدودیت‌های سختگیرانه‌تر توسط دولت‌ها می‌تواند باعث کاهش اعتماد سرمایه‌گذاران شود.
• نوسانات بازار: نوسانات شدید قیمت که معمولاً به دلیل شایعات، اخبار منفی یا فروش‌های بزرگ توسط نهنگ‌ها (سرمایه‌گذاران بزرگ) رخ می‌دهد، می‌تواند باعث افزایش ترس و خروج سرمایه‌گذاران از بازار شود.
• رویدادهای امنیتی: هک شدن صرافی‌ها، کلاهبرداری‌ها و از دست رفتن سرمایه‌های بزرگ به دلیل مشکلات امنیتی می‌تواند باعث کاهش اعتماد به بازار و ایجاد فشار فروش شود.
• عوامل روانی: احساسات و رفتارهای روانی سرمایه‌گذاران نیز نقش مهمی در بازار خرسی دارند. ترس، عدم اطمینان و فومو (ترس از دست دادن فرصت) می‌توانند باعث واکنش‌های هیجانی و فروش‌های بزرگ شوند که به نوبه خود منجر به کاهش بیش‌تر قیمت‌ها می‌شود.
• عملکرد پروژه‌ها: مشکلات در عملکرد پروژه‌های بلاکچینی و ارزهای دیجیتال، مانند تأخیر در عرضه محصولات، عدم تحقق وعده‌ها یا شکست پروژه‌ها، می‌تواند باعث کاهش اعتماد سرمایه‌گذاران و افت قیمت‌ها شود.

چگونه در بازار نزولی سود کنیم؟

با ما همراه باشید، چون قصد داریم انواع روش‌هایی که می‌توان از طریق آن به بازار نزولی دست پیدا کرد را نیز در ادامه مورد بررسی قرار دهیم.

استراتژی میانگین هزینه دلاری یا میانگین گیری (Dollar Cost Averaging)

مهم‌ترین موضوعی که باید در طول رکود اقتصادی یا ریزش بازار به خاطر داشت این است که وضعیت نامساعد و از دست رفتن ارزش یک دارایی، بخشی از چرخه طبیعی بازار است. اگر شما یک سرمایه‌گذار بلند مدت هستید، یکی از بهترین روش‌ها برای افزایش سرمایه، استفاده از استراتژی میانگین هزینه دلاری (DCA) است.
در دوره‌های ریزشی بازار، با خرید منظم یک دارایی بدون توجه به قیمت لحظه‌ای آن، می‌توانید در دراز مدت از این استراتژی به سود برسید. این روش به شما کمک می‌کند تا هزینه متوسط خرید را کاهش دهید و با ورود به چرخه صعودی بعدی، از افزایش قیمت‌ها بهره‌مند شوید. در نتیجه، با گذشت زمان و ورود به بازار گاوی، می‌توانید از استراتژی میانگین هزینه دلاری سود قابل توجهی کسب کنید.

استراتژی موقعیت‌های فروش یا شورت پوزیشن (Short Positions)

استراتژی موقعیت‌های فروش یا شورت (Short Positions) یکی از روش‌های متداول برای کسب سود در بازارهای نزولی است. در این استراتژی، معامله‌گر با قرض گرفتن یک دارایی و فروش آن در بازار به امید خرید مجدد آن با قیمتی پایین‌تر، از کاهش قیمت سود می‌برد. این روش به سرمایه‌گذاران اجازه می‌دهد تا حتی در دوره‌های ریزشی بازار ارز دیجیتال نیز سود کسب کنند. معامله‌گران با استفاده از ابزارهای مشتقه مانند قراردادهای آتی (Futures) و قراردادهای اختیار (Options) می‌توانند موقعیت‌های فروش را ایجاد کنند و از نوسانات بازار بهره‌برداری کنند.
از دیگر روش‌های درآمدزایی در بازار نزولی می‌توان به استراتژی‌های کسب درآمد غیرفعال اشاره کرد. برای مثال، سرمایه‌گذاران می‌توانند با استفاده از سپرده‌گذاری (Staking) یا قرض دادن دارایی‌های دیجیتال خود به پلتفرم‌های وام‌دهی، سودی را از بهره بدست آورند. این روش‌ها به سرمایه‌گذاران کمک می‌کنند تا بدون نیاز به فروش دارایی‌های خود، در دوران رکود بازار نیز درآمد کسب کنند.

تحلیل تکنیکال و پیش‌بینی «کف بازار خرسی»

تحلیل تکنیکال یکی از ابزارهای کلیدی برای پیش‌بینی «کف بازار خرسی» و شناسایی نقاط مناسب برای ورود به معاملات در بازارهای نزولی است. تحلیل‌گران تکنیکال با استفاده از نمودارها، شاخص‌ها و الگوهای قیمتی، به دنبال تعیین نقاط حمایتی و مقاومتی هستند که می‌توانند به عنوان کف‌های قیمتی عمل کنند. شناسایی این نقاط می‌تواند به سرمایه‌گذاران کمک کند تا دارایی‌ها را با قیمت‌های پایین خریداری کنند و از بازگشت قیمت‌ها در آینده سود ببرند. برخی از شاخص‌های مهم در تحلیل تکنیکال شامل میانگین متحرک (MA)، شاخص قدرت نسبی (RSI) و خطوط روند (Trend Lines) هستند. منابع معتبر برای این اطلاعات شامل کتاب‌های مرجع تحلیل تکنیکال و گزارش‌های تحلیلی از پلتفرم‌های تخصصی مانند TradingView و CoinTelegraph هستند.
علاوه بر این، سرمایه‌گذاران می‌توانند از استراتژی‌های درآمدزایی مانند سپرده‌گذاری (Staking) و ییلد فارمینگ (Yield Farming) در دوران نزولی استفاده کنند. این روش‌ها به سرمایه‌گذاران امکان این را می‌دهند تا با قفل کردن دارایی‌های خود در پلتفرم‌های دیفای (DeFi) یا پروژه‌های بلاکچینی، پاداش دریافت کنند. حتی در شرایطی که بازار در حال کاهش است، این استراتژی‌ها می‌توانند درآمد پایدار و غیرفعالی را برای سرمایه‌گذاران فراهم کنند.

معامله توکن های فروش استقراضی (Short Selling)

معامله توکن‌های فروش استقراضی (Short Selling) یکی از روش‌های مؤثر برای کسب سود در بازار نزولی ارز دیجیتال است. در این استراتژی، معامله‌گر توکن‌هایی را قرض می‌گیرد و آنها را با قیمت فعلی بازار می‌فروشد، به این امید که قیمت آنها کاهش یابد و بتواند همان توکن‌ها را در آینده با قیمت پایین‌تری بازخرید کند. این اختلاف قیمت بین فروش اولیه و بازخرید نهایی، سود معامله‌گر را تشکیل می‌دهد. پلتفرم‌های مختلفی مانند Binance، Bitfinex و FTX امکان معاملات فروش استقراضی را فراهم می‌کنند و به معامله‌گران ابزارهای لازم برای اجرای این استراتژی را می‌دهند.
علاوه بر فروش استقراضی، سرمایه‌گذاران می‌توانند از توکن‌های معکوس (Inverse Tokens) یا اهرم‌دار (Leveraged Tokens) نیز بهره ببرند. این توکن‌ها به گونه‌ای طراحی شده‌اند که با کاهش قیمت دارایی‌های پایه، ارزش آن‌ها افزایش می‌یابد. برای مثال، توکن‌های معکوس بیت ‌کوین (Inverse Bitcoin Tokens) با کاهش قیمت بیت‌ کوین، سودآوری دارند. این ابزارها به سرمایه‌گذاران امکان این را می‌دهند تا بدون نیاز به فروش استقراضی مستقیم، از کاهش قیمت‌ها سود ببرند. منابع معتبر برای اطلاعات بیش‌تر درباره این توکن‌ها شامل وب‌سایت‌های صرافی‌های معتبر و مقالات تخصصی در سایت‌هایی مانند Decrypt و The Blockهستند.

تنوع‌بخشی به سبد پورتفوی شخصی

سرمایه‌گذاری بخشی از پرتفوی افراد در میان طبقات دارایی مختلف از جمله سهام، اوراق قرضه، پول نقد و دارایی‌های جایگزین مانند ارزهای دیجیتال، امری منطقی و حیاتی محسوب می‌شود. علت اصلی تنوع‌بخشی، حفاظت از سرمایه کلی سرمایه‌گذار است، زیرا ممکن است یک بازار یا شاخص دچار رکود و ریزش شود اما در سوی دیگر، بازارهای دیگری صعودی و پررونق باشند. بنابراین، میزان ریسک به طور معناداری در کل سبد سرمایه تقسیم می‌شود و احتمال بروز ضرر و آسیب‌های کلان تا حد زیادی کاهش می‌یابد.
این استراتژی به سرمایه‌گذاران کمک می‌کند تا از نوسانات ناگهانی و غیرمنتظره در یک بازار خاص محافظت کنند و با داشتن دارایی‌های متنوع، فرصت‌های بیش‌تری برای کسب سود ایجاد کنند. تنوع‌بخشی نه تنها باعث می‌شود که سرمایه‌گذار در مواجهه با بازارهای نزولی آرامش بیش‌تری داشته باشد، بلکه به او امکان می‌دهد تا از رشد بازارهای صعودی بهره‌مند شود و بهینه‌ترین عملکرد را در بلند مدت بدست آورد.

تبدیل سریع ارز دیجیتال به ارزهای فیات یا سنتی

در زمان‌هایی که بازار ارزهای دیجیتال با شدت ریزش مواجه می‌شود، اینکه بتوانیم به سرعت ارزهای خود را از صرافی خارج کرده و آنها را به پول‌های سنتی با پشتوانه دولتی (ارزهای فیات) تبدیل کنیم، اهمیت بسزایی دارد. در بازارهای مالی، نه تنها زمان مناسب برای ورود به بازار و نحوه معامله مهم است، بلکه توانایی تشخیص زمان دقیق برای خروج از بازار نیز اهمیت زیادی دارد.

استراتژی کشت سود یا ییلد فارمینگ

کشت سود یا استخراج نقدینگی، که به عنوان Yield farming نیز شناخته می‌شود، یک فرایند است که در آن افراد ارزهای دیجیتال خود را به استخرهای نقدینگی یا ساختارهای مشابه در محیط‌های غیرمتمرکز DeFi منتقل می‌کنند. این فرایند به منظور تأمین نقدینگی برای پلتفرم‌های DeFi انجام می‌شود و در ازای ارائه نقدینگی، سودهایی در بازه زمانی مشخص به شرکت‌ کنندگان تعلق می‌گیرد.
این استراتژی به طور معمول در امور مالی غیرمتمرکز DeFi اجرا می‌شود و افراد را تحریک می‌دهد تا ارزهای خود را به استخرهای نقدینگی وارد کنند تا بهره‌وری بیش‌تری از سرمایه‌شان کسب کنند. از آنجایی که کشت سود معمولاً با استفاده از پروتکل‌های غیرمتمرکز انجام می‌شود، افراد می‌توانند بدون وابستگی به میانجی‌ها مستقیماً در فعالیت‌های بازاری شرکت کنند و از تکنولوژی بلاکچین بهره‌مند شوند.
استراتژی کشت سود، با توجه به شرایط بازار و شرایط اقتصادی، می‌تواند به عنوان یک راهکار مؤثر برای کسب سود از سرمایه در شرایط نزولی و حتی روندهای صعودی باشد، اما این امر نیازمند درک عمیق از اکوسیستم DeFi، ریسک‌های مرتبط و مطالعه دقیق شرایط بازار است.

استیک کردن (Staking)

استیک کردن ارزهای دیجیتال، به عنوان یکی از بهترین روش‌ها برای کسب سود در بازار نزولی شناخته می‌شود. در این روش، شما دارایی‌های خود را برای اعتبارسنجی تراکنش‌های یک شبکه بلاکچین به توسعه‌دهندگان آن می‌سپارید. استیک کردن معمولاً به عنوان الگوریتم اجتماع اثبات سهام (PoS) نیز شناخته می‌شود. مقدار سودی که شما از استیک کردن کسب می‌کنید، به طور مستقیم با میزان سرمایه‌ای که برای استیک شدن قرار داده‌اید، مرتبط است. به عبارت دیگر، هر چه شما سرمایه بیش‌تری را استیک کنید، سود بیش‌تری نیز بدست خواهید آورد. استیک کردن به عنوان یک استراتژی ساده و امن، به شما امکان می‌دهد تا در شرایط نزولی و بازار خرسی از سرمایه‌تان سود کسب کنید.

جمع بندی

به طور خلاصه، در این مقاله با بازار نزولی و راهبردهای مختلفی که می‌توانند در این شرایط به سود برای سرمایه‌گذاران منجر شوند، آشنا شدیم. استراتژی‌هایی مانند کشت سود، استیک کردن، استفاده از استراتژی میانگین هزینه دلاری (DCA) و معاملات استقراضی (Short Selling) از جمله روش‌هایی هستند که می‌توانند در بازار نزولی سودآور باشند.
در بلند مدت، بازار ارزهای دیجیتال و سهام به طور معمول حالت صعودی به خود می‌گیرند، زیرا اقتصاد به طور طبیعی با دوره‌های رکود و ریزش‌ها همراه است که امکان رشد دارایی‌ها را فراهم می‌آورد. بر اساس نظر بسیاری از اقتصاددانان، بدون وجود بازار خرسی، رشد سالم در بازار اتفاق نمی‌افتد و این دوره‌ها اغلب فرصت‌های بزرگ برای افزایش ارزش دارایی‌ها ایجاد می‌کنند.
با توجه به این نکات، سرمایه‌گذاری هوشمندانه در زمان‌های بازار ریزشی نیازمند صبر و استدلال است که این به سودآوری قابل توجه برای سرمایه‌گذاران منجر شده است. بنابراین بهتر است در طراحی استراتژی‌های معاملاتی و سرمایه‌گذاری، اهمیت به بازار نزولی نیز به اندازه بازار صعودی داده شود.